農(nóng)藥網(wǎng)獲悉，紅太陽公司百草枯產(chǎn)能占比較大，有助于百草枯業(yè)務(wù)長期穩(wěn)定發(fā)展。國內(nèi)百草枯產(chǎn)能(折百)6萬噸/年，公司(折百)2萬噸/年，產(chǎn)能占比較大。由于公司自有吡啶產(chǎn)能，擺脫原料受制于人的局面，使得公司百草枯產(chǎn)能快速增長，原料的自給提供了穩(wěn)定的原料供應(yīng)，提升百草枯的利潤空間。
　　公司百草枯需求主要來源于國外，1745號(hào)公告對(duì)百草枯需求影響較小。公司農(nóng)藥產(chǎn)品出口覆蓋了全球主要農(nóng)業(yè)大國和地區(qū)，如：北美、南美、澳洲、東南亞、歐洲、非洲等，涉及的主要國家有巴西、阿根廷、美國、墨西哥、澳大利亞、新西蘭、越南、菲律賓、馬來西亞、西班牙等。東南亞和非洲百草枯用量特別大，由于公司百草枯80%以上出口國外，因此未來隨著水劑國內(nèi)禁用，對(duì)于公司百草枯的銷售影響較小。目前百草枯主流價(jià)格21000～22000?，F(xiàn)在主流廠家新接訂單通常為一個(gè)月或者一個(gè)季度的訂單，較去年一年或者半年的訂單周期明顯縮短，表明農(nóng)藥廠家對(duì)于后市價(jià)格上漲持有樂觀態(tài)度。
　　預(yù)計(jì)公司2013年～2014年EPS為0.81元、1.10元/股，看好下半年百草枯上漲空間，由于公司半年業(yè)績低于預(yù)期，繼續(xù)給予公司“買入”評(píng)級(jí)。公司全資子公司重慶紅太陽生物化學(xué)有限公司收購重慶華歌生物化學(xué)有限公司100%股權(quán)，該事項(xiàng)作為催化劑，未來將對(duì)公司股價(jià)造成一定影響。風(fēng)險(xiǎn)提示：百草枯農(nóng)藥價(jià)格上漲低于預(yù)期。