今年，國際鋼鐵業(yè)的開局依舊艱難。年初，漫長的“嚴(yán)冬”使得北半球主要市場持續(xù)疲弱不堪，亞洲供應(yīng)依舊“惹人注目”地上升、歐債危機(jī)陰霾不散、美國各主要鋼企收益和市值不斷下滑，均引人憂慮。鐵礦石等大宗商品市場未來跌勢明顯，對于處在艱難時世中的全球鋼企是一個好消息。開春至今，疲弱連連的國際市場終于在美國經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇企穩(wěn)的勢頭下迎來一絲希望，但是業(yè)內(nèi)對于市場是否真正觸底反彈的擔(dān)憂猶在。

　　《經(jīng)濟(jì)學(xué)人》7月份對國際鋼鐵業(yè)曾經(jīng)作出這樣的評論，當(dāng)前的全球鋼鐵業(yè)就是陷于虧損“困境”中的“囚徒”。對此，投資銀行摩根斯坦利此前關(guān)于鋼鐵業(yè)的一份報(bào)告中認(rèn)為，要解決國際鋼鐵業(yè)目前的困境，就是要解決供應(yīng)面的問題，需求面由于受制經(jīng)濟(jì)發(fā)展的階段而無法掌控，但是供應(yīng)面的問題又由于解決層面牽涉過廣而遲遲沒有有效方案，致使整個行業(yè)陷入“兩難”。于是，在這樣的情境下，今年以來供求失衡的國際鋼鐵業(yè)總體表現(xiàn)難言樂觀。

　　產(chǎn)能過剩全球鋼企各尋出路

　　國際鋼鐵協(xié)會(worldsteel)最新的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)表明，今年上半年，全球64個主要產(chǎn)鋼國家和地區(qū)粗鋼總產(chǎn)量為7.9億噸，同比增長2%。

　　美國投行摩根斯坦利在今年5月份發(fā)布的報(bào)告中稱，全球鋼鐵業(yè)的過剩產(chǎn)能已經(jīng)達(dá)到3.34億噸，其中，中國有約2億噸過剩產(chǎn)能，歐洲過剩約4000萬噸，日本過剩約1600萬噸，韓國則過剩約500萬噸。有分析認(rèn)為，在失衡的供應(yīng)和需求局面下，今年全球鋼鐵企業(yè)艱難的基調(diào)至今難以全面扭轉(zhuǎn)，鋼鐵企業(yè)利潤持續(xù)下滑將是中長期趨勢。

　　全球鋼企利潤承壓

　　縱覽今年以來世界各大鋼企發(fā)布的財(cái)報(bào)，不難發(fā)現(xiàn)“虧損”、“利潤下降”已經(jīng)成為出現(xiàn)頻率最高的詞匯，業(yè)內(nèi)人士稱，引發(fā)這一現(xiàn)象的原因是全球鋼鐵業(yè)產(chǎn)能過剩引發(fā)的過度競爭。

　　美國的鋼企財(cái)報(bào)顯示，美國鋼鐵公司第一季度的虧損超出預(yù)期，數(shù)額達(dá)到7300萬美元，第二季度同樣虧損7800萬美元，去年同期為凈收益1.01億美元;紐柯公司第一季度的凈銷售額同比下降10%，至45.5億美元，綜合凈收益同比下降42%至8480萬美元，第二季度該公司的凈利潤從去年的1.12億美元下滑至8510萬美元，同比下滑24%。美國鋼企紛紛表示，由于競爭激烈，很多企業(yè)不得不被迫下調(diào)報(bào)價(jià)，這是導(dǎo)致利潤下滑的主要原因。

　　歐洲的鋼企財(cái)報(bào)顯示，5月份，印度鋼鐵巨頭塔塔對其歐洲業(yè)務(wù)減計(jì)16億美元，該公司在2012/13財(cái)年凈虧損12億英鎊。安賽樂米塔爾在今年第一季度凈虧損3.45億美元，去年同期為凈盈利9200萬美元，同期銷售額下降了13%。芬蘭不銹鋼生產(chǎn)商奧托昆普今年第一季度凈虧損1.52億歐元，去年同期為凈盈利1200萬歐元。相較于美國，極度疲軟的需求和更加突出的產(chǎn)能過剩，使歐洲鋼鐵企業(yè)的業(yè)績在全球成為倒數(shù)。

　　日、韓的鋼企財(cái)報(bào)顯示，合并后的新日鐵住金2012/13財(cái)年(截至今年3月31日)的營業(yè)利潤為201億日元，同比下降74.7%;凈虧損1245億日元，而上個財(cái)政年度為盈利585億日元。神戶制鋼2012/13財(cái)年凈虧損270億日元，遠(yuǎn)高于上一財(cái)年的凈虧損142.4億日元。韓國浦項(xiàng)今年第二季度營業(yè)利潤同比大減30.5%。業(yè)內(nèi)人士稱，產(chǎn)能過剩引發(fā)的激烈競爭使日本鋼鐵出口的競爭力和效益大打折扣，雖然日元貶值在一定程度上對沖了這一不利情況，但日本企業(yè)仍然不可避免地受到了影響。

　　新興市場方面，印度鋼鐵管理局(SAIL)2012/13財(cái)年凈利潤為217億盧比，同比下滑39%;京德勒西南鋼鐵公司今年第一季度實(shí)現(xiàn)稅后利潤29.6億盧比，同比銳減62%。俄羅斯鋼鐵企業(yè)俄車鋼(Mechel)今年第一季度凈虧損3.21億美元，去年同期為盈利2.18億美元。巴西米納斯吉拉斯鋼鐵公司(Usiminas)今年上半年累計(jì)凈虧損1.447億雷亞爾。新興市場國家鋼鐵企業(yè)利潤的下降，意味著產(chǎn)能過剩已經(jīng)從成熟市場逐漸向正在發(fā)展中的新興市場蔓延。

　　對于全球各大鋼企今后的經(jīng)營狀況，有分析認(rèn)為，日本鋼企由于2011年大地震之后多數(shù)鋼企順勢進(jìn)行了合并重組，大面積優(yōu)化其生產(chǎn)經(jīng)營，同時受日元貶值促進(jìn)出口等有利因素的影響，使得今后的整體經(jīng)營狀況改善。而歐洲鋼企由于面臨成本高企、需求疲軟等問題均沒有被有效解決，因此未來可能長期處于經(jīng)營不利狀況。對于美國鋼企來說，市場中長期需求看好，同時進(jìn)口量今年上半年降勢明顯，未來經(jīng)營環(huán)境樂觀，效益好轉(zhuǎn)應(yīng)該只是時間問題。

　　鋼鐵業(yè)務(wù)全面收縮

　　在需求復(fù)蘇難以指望的背景下，削減供應(yīng)是各國鋼鐵企業(yè)化解產(chǎn)能過剩的最好選擇。近來，關(guān)閉和檢修停產(chǎn)鋼廠、產(chǎn)能，退出某地(通常是產(chǎn)能較大)項(xiàng)目，出售鋼廠等報(bào)道頻頻出現(xiàn)。其中以鋼企退出歐洲地區(qū)最為頻繁，蒂森克虜伯出售美洲業(yè)務(wù)的過程最為漫長，而浦項(xiàng)和安米退出印度項(xiàng)目最為“聲勢浩大”。

　　歐債危機(jī)陰影下的需求疲弱，使得眾多世界鋼鐵企業(yè)作出了遠(yuǎn)離歐洲市場的決定。俄羅斯鋼企成為撤出歐洲市場的“先鋒”：謝韋爾關(guān)閉了其在意大利盧基尼的鋼廠，俄車鋼公司暫停了在烏克蘭和羅馬尼亞的電爐冶金工廠和煉鋼廠生產(chǎn)，同時還在7月底出售英國的棒材廠，MMK(馬格尼托哥爾斯克)在土耳其的Metalurji鋼廠的電爐和熱軋車間暫停生產(chǎn)，耶弗拉茲集團(tuán)則停止了其捷克分廠的生產(chǎn)。全球鋼鐵巨頭安賽樂米塔爾于今年4月23日表示，開始封存位于法國弗洛朗日(Florange)鋼廠的2座高爐。蒂森克虜伯公司的董事會也正在審查出售部分歐洲鋼鐵業(yè)務(wù)的可行性。

　　蒂森克虜伯歐洲鋼鐵業(yè)務(wù)的收縮并不是一個獨(dú)立的事件，其在歐洲以外的業(yè)務(wù)出售已經(jīng)持續(xù)了一段時間。從去年開始，蒂森克虜伯就開始對外出售美洲的巴西和美國阿拉巴馬州兩座工廠。根據(jù)《華爾街日報(bào)》的消息，巴西國家黑色冶金公司(CSN)很可能將是巴西鋼廠最終的買家，但是雙方目前在價(jià)格談判方面遇到阻礙。蒂森進(jìn)行這兩項(xiàng)美洲業(yè)務(wù)投資的初衷，是為了將北美洲和南美洲的鋼鐵業(yè)務(wù)整合起來，在巴西鋼廠生產(chǎn)板坯，然后運(yùn)送至美國鋼廠進(jìn)行深加工，成為高附加值的板材產(chǎn)品，供應(yīng)到在美國南部眾多汽車制造商，賺取之間的價(jià)格差。但是，由于金融危機(jī)，以及巴西和美國兩國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的不同步，導(dǎo)致蒂森此次異地鋼鐵供應(yīng)鏈的嘗試以失敗告終。

　　隨著產(chǎn)能過剩向新興市場蔓延，鋼鐵企業(yè)的退出潮也擴(kuò)散到了新興市場國家，尤其是待建產(chǎn)能巨大但投資環(huán)境正在惡化的印度。7月中旬，在一周之內(nèi)，鋼鐵巨頭浦項(xiàng)和安米先后宣布退出在印度投資額達(dá)數(shù)十億美元的建廠項(xiàng)目。盡管印度是一個既有豐富鐵礦石資源又擁有巨大鋼鐵消費(fèi)潛力的國家，但是在等待了7、8年之后，安米和浦項(xiàng)似乎對印度失去了信心。這兩家企業(yè)在退出時先后表示，征地和鐵礦石供應(yīng)不確定性等方面的問題是退出的主要原因，同時印度外資投資政策的不穩(wěn)定性也是重要原因之一。此外，7月初，俄羅斯謝韋爾公司首席執(zhí)行官阿列克謝?莫爾達(dá)索夫表示，已經(jīng)取消與印度國家礦業(yè)開發(fā)公司的合資項(xiàng)目，稱在印度開展業(yè)務(wù)存在太多的風(fēng)險(xiǎn)和復(fù)雜性。

　　路透社的分析稱，對于在印度建廠的各國鋼鐵巨頭來說，鐵礦石和征地難這兩個問題能否順利解決可能是未來全球鋼企考慮是否投資的最重要因素，不過按照當(dāng)前印度政府解決這些問題的進(jìn)程，未來鋼企或?qū)⒗^續(xù)退出在印度的項(xiàng)目。在歐洲投資的鋼企，由于更多受制于當(dāng)?shù)卣⒐日畏矫娴淖璧K，而變得想退出而不成，因此未來歐洲地區(qū)的鋼企或?qū)⑦x擇檢修和暫時停產(chǎn)以及出售項(xiàng)目來脫離需求疲軟的歐洲市場。

　　中國和歐洲求解產(chǎn)能過剩

　　最為產(chǎn)能過剩最為突出的兩個地區(qū)，中國和歐洲都把化解產(chǎn)能過剩作為重要的議題。其中，歐盟委員會出臺的“歐洲鋼鐵行動計(jì)劃”未能對此給出合理的解決方案，而中國的《化解產(chǎn)能過剩矛盾總體方案》仍未出臺。

　　為了解決近年來困擾歐洲鋼鐵業(yè)發(fā)展的產(chǎn)能過剩問題，歐委會今年6月份出臺的“歐洲鋼鐵行動計(jì)劃”曾被業(yè)界寄予厚望。但事實(shí)情況是，歐洲業(yè)內(nèi)普遍認(rèn)為，《行動計(jì)劃》對如何化解產(chǎn)能過剩的問題基本沒有涉及，對于能源價(jià)格等成本問題也并沒有給出具有可行性的應(yīng)對方案。

　　目前，有分析稱，歐洲經(jīng)濟(jì)不可能出現(xiàn)如美國的強(qiáng)勁復(fù)蘇勢頭，需求將長期保持疲軟，歐洲鋼鐵聯(lián)盟(Eurofer)在其最新報(bào)告中進(jìn)一步下調(diào)了主要下游行業(yè)的用鋼需求;而關(guān)閉過剩產(chǎn)能又因?yàn)樯婕暗浇?jīng)濟(jì)、政治和社會層面而變得“遙不可及”。因此，照此情況，歐洲鋼鐵業(yè)的發(fā)展可能將長期處于僵局。

　　英國媒體《經(jīng)濟(jì)學(xué)人》7月份的評論稱，削減過剩產(chǎn)能仍然是歐洲鋼鐵業(yè)須要面臨的主要挑戰(zhàn)。2008年的金融危機(jī)成為壓垮歐洲鋼鐵業(yè)的“最后一根稻草”。2012年，歐洲的鋼鐵消費(fèi)量較其危機(jī)前的消費(fèi)量下降了近30%。而活躍的工會和挑剔的政府將使鋼鐵企業(yè)關(guān)閉過剩產(chǎn)能的過程變得非常曲折和漫長。

　　而中國的產(chǎn)能過剩問題已經(jīng)成為工業(yè)領(lǐng)域的一個重要難題。業(yè)內(nèi)人士稱，按照中國政府穩(wěn)增長的經(jīng)濟(jì)發(fā)展目標(biāo)，以及近日工業(yè)和信息化部發(fā)布的今年首批工業(yè)行業(yè)的淘汰落后產(chǎn)能企業(yè)名單和環(huán)境保護(hù)部、發(fā)展和改革委員會對鋼鐵行業(yè)節(jié)能減排等等舉措，可以顯示出中國政府化解產(chǎn)能過剩的決心。而歐洲鋼鐵工業(yè)，由于《行動計(jì)劃》拯救行業(yè)的希望落空，加上政府對歐洲鋼鐵業(yè)的碳排放等有關(guān)降低鋼企成本等關(guān)鍵問題沒有提出有效解決方案，因此未來歐洲地區(qū)產(chǎn)能過剩的問題可能將一直陷入目前的僵持不下的局面。

　　日韓備戰(zhàn)新興市場

　　同樣是面對供應(yīng)與需求之間的矛盾，日本、韓國鋼鐵企業(yè)的思路則是跟隨新興市場不斷上升的需求，并占領(lǐng)這些市場。

　　近年來，隨著新興市場，特別是東南亞地區(qū)汽車、家電等行業(yè)的發(fā)展迅速，韓國、日本等國家的相關(guān)企業(yè)紛紛在當(dāng)?shù)亟ㄔO(shè)生產(chǎn)加工廠，鋼鐵需求增長較快。面對這塊“誘人”的市場，韓國和日本鋼企的布局正在全面展開。

　　根據(jù)外媒的報(bào)道，韓國方面，浦項(xiàng)與印度尼西亞企業(yè)喀拉喀托鋼鐵公司(KrakatauSteel)合資建設(shè)的總投資為60億美元的聯(lián)合鋼廠的一期工程將于今年年底完成，年產(chǎn)能為300萬噸，主要生產(chǎn)鋼坯、板材和熱軋卷。浦項(xiàng)在印尼的汽車板加工中心已于今年2月20日動工建設(shè)，汽車板年加工能力為12萬噸，預(yù)計(jì)今年8月份建成。5月中旬，浦項(xiàng)旗下的浦項(xiàng)制鐵彩涂鋼鐵公司與一家緬甸軍方企業(yè)達(dá)成一項(xiàng)合作協(xié)議，合資設(shè)立一條連續(xù)彩涂鋼板生產(chǎn)線，產(chǎn)能約為5萬噸/年~6萬噸/年，預(yù)計(jì)明年10月份建成投產(chǎn)。當(dāng)月，浦項(xiàng)又投資4590萬美元在墨西哥投資建設(shè)兩家新的服務(wù)中心，主要將為汽車制造業(yè)和耐用消費(fèi)品行業(yè)提供鋼材產(chǎn)品。

　　此外，韓國聯(lián)合制鋼于今年2月底在泰國曼谷東南部投運(yùn)一家板卷中心，年加工能力為6萬噸，產(chǎn)品主要服務(wù)于三星電子、LG電子以及該地區(qū)日本企業(yè)。7月下旬，韓國現(xiàn)代海斯克公司與日本住友集團(tuán)在印度合資修建的冷拔鋼管廠已正式啟用，擁有碳素鋼和不銹鋼焊管產(chǎn)能4.8萬噸/年，產(chǎn)品將供給現(xiàn)代汽車和日本、美國及歐洲的汽車生產(chǎn)商。

　　日本方面，JFE位于泰國的全資子公司JFE泰國鋼鐵鍍鋅公司已于今年4月份開始運(yùn)營，生產(chǎn)用于汽車制造的熱浸鍍鋅薄板，年產(chǎn)能為40萬噸。該公司還計(jì)劃合資在越南分兩期建設(shè)總產(chǎn)能共700萬噸的鋼鐵項(xiàng)目。6月中旬，JFE投資近3億美元在印尼建造一家汽車鋼板工廠。7月初，新日鐵住金宣稱，其新日鐵印度鋼管有限公司(NPI)于已經(jīng)于今年6月份開始在印度生產(chǎn)汽車用鋼管。此外，新日鐵住金的墨西哥子公司NPM已于今年5月份按計(jì)劃開始商業(yè)化運(yùn)營，汽車管材月產(chǎn)能為2000噸。

　　另外，日鐵商事計(jì)劃于今年6月份在印尼全資建設(shè)一家棒線材加工廠，生產(chǎn)小口徑線材，設(shè)計(jì)產(chǎn)能為8000噸/年。伊藤忠丸紅計(jì)劃在印尼設(shè)立合資螺紋鋼加工廠，設(shè)計(jì)產(chǎn)能為7萬噸/年，預(yù)計(jì)在今年年底建成投產(chǎn)。同時，JFE商事在越南北部設(shè)立的鋼材加工廠預(yù)計(jì)將在2014年7月份建成投產(chǎn)。

　　隨著新興市場特別是東南亞市場的汽車等消費(fèi)需求上升，日本、韓國等鋼鐵企業(yè)或?qū)⒗^續(xù)跟隨本國相關(guān)汽車、家電等制造業(yè)企業(yè)的腳步而布局新興市場。當(dāng)然，日本和韓國鋼鐵企業(yè)間隨之在新興市場的競爭也或?qū)⒃桨l(fā)激烈。但是，分析人士警告，日韓企業(yè)加速在新興市場的建設(shè)肯定將引發(fā)兩個情況出現(xiàn)：一是，新興市場本地鋼企和行業(yè)人士的不滿，認(rèn)為日韓企業(yè)搶占了其市場份額，當(dāng)?shù)仄髽I(yè)可能會對政府建議采取反傾銷反補(bǔ)貼調(diào)查以阻礙日韓企業(yè)產(chǎn)品的進(jìn)入，對日韓企業(yè)的投資準(zhǔn)入設(shè)定限制;二是，隨著新建項(xiàng)目的陸續(xù)投建，新興市場或?qū)⒊霈F(xiàn)供應(yīng)過剩的局面。